美股日报 | 02-26

🗞️ 核心头条 (Top 10)

• AMD斩获Meta千亿AI芯片大单 - AMD股价因与Meta达成重大AI芯片供应协议而大幅跳涨，分析师称此为重要里程碑。 来源

• Uber收购SpotHero扩张业务版图 - Uber宣布签署协议收购停车预订应用SpotHero，旨在推动网约车业务之外的增长，华尔街维持“强力买入”共识。 来源

• PayPal因Stripe潜在收购传闻大涨 - 支付巨头PayPal股价飙升，市场传闻Stripe正在考虑对其进行潜在收购。 来源

• 台积电（TSM）创下52周新高 - 在强劲的AI芯片代工需求驱动下，台积电股价持续攀升，刷新52周高点。 来源

• 特斯拉欧洲市场受挫，比亚迪扩大领先优势 - 特斯拉1月在欧盟的注册量下降17%，而中国车企比亚迪在2025年电动车洗牌后进一步扩大了在欧洲的领先地位。 来源

• 华纳兄弟探索频道（WBD）获派拉蒙溢价收购报价 - 传派拉蒙/Skydance提出以每股超31美元的价格收购华纳兄弟探索频道，引发传媒板块异动。 来源

• 亚马逊豪掷120亿美元加码AI数据中心 - 亚马逊宣布在路易斯安那州投资120亿美元建设数据中心，进一步强化其AI增长逻辑。 来源

• Anthropic指控中国AI实验室抄袭，引发英伟达出口担忧 - AI初创公司Anthropic的指控可能导致美国进一步收紧芯片出口管制，给英伟达带来新的政策风险。 来源

• Clear Secure Q4营收超预期 - 生物识别安全公司Clear Secure第四季度营收达2.408亿美元，超出华尔街预期的2.357亿美元。 来源

• Recursion Pharma Q4业绩击败预期 - 得益于赛诺菲（Sanofi）的付款，Recursion Pharma第四季度营收超出分析师预期。 来源

🌍 宏观数据 (Key Metrics)

• 道琼斯工业平均指数：49,482 (+0.63%) - 市场消化抛售压力后企稳反弹。 来源

• 标普500指数：6,946 (+0.81%) - 科技权重股发力，带动大盘逼近历史高位。 来源

• 纳斯达克综合指数：23,152 (+1.26%) - 英伟达财报前夕，资金抢跑AI产业链。 来源

• 罗素2000指数：2,663 (+0.41%) - 中小盘股表现温和，受制于美债收益率上行压力。 来源

• 美国10年期国债收益率：4.055% (+2.3 bps) - 特朗普国情咨文及强硬关税言论推高通胀预期，收益率重返4%上方。 来源

• 美国2年期国债收益率：3.476% (+2.1 bps) - 短端利率随风险偏好回升而走高。 来源

• 美国30年期国债收益率：4.704% (+1 bp) - 长端债券承压，市场对长期财政赤字保持警惕。 来源

• 布伦特原油 (Q4 2026预测)：$60/桶 - 高盛上调预测，主要因经合组织（OECD）库存趋紧，若伊朗供应受阻可能推高至$68。 来源

• WTI原油 (Q4 2026预测)：$56/桶 - 高盛同步上调美国基准原油价格预期，但维持全球原油过剩的长期判断。 来源

• 黄金现货：高位回落 - 盘初因获利了结而走低，此前因中东局势和关税担忧一度突破5000美元大关。 来源

• 英国10年期国债收益率：触及14个月低点 - 欧洲资金寻求避险，对冲美国贸易政策及AI颠覆性风险。 来源

🧠 机构观点 (Institutional Views)

• Morgan Stanley (摩根士丹利)：重申对英伟达（NVDA）的“增持”评级，目标价250美元，预计Q4业绩强劲，基于2027年9.57美元的EPS预期给出26倍估值乘数。 来源

• Morgan Stanley (摩根士丹利)：将Booking Holdings (BKNG) 评级上调至“增持”，认为该在线旅游公司的价值驱动商业模式被市场低估。 来源

• RBC Capital (加拿大皇家银行)：首次覆盖黑石集团 (BX) 并给予“跑赢大盘”评级，称该私募巨头正全速运转；同时将Blue Owl (OWL) 降级至“持有”，目标价下调至10美元。 来源

• Wells Fargo (富国银行)：针对CoreWeave (CRWV) 发布研报称“是时候上调预期了”，并在财报前对Alphabet (GOOGL) 表达了更具建设性的看多观点。 来源

• Goldman Sachs (高盛)：上调2026年Q4原油价格预期（布伦特60美元/WTI 56美元），指出OECD库存未如期增加，且地缘政治（如伊朗问题）带来上行风险。 来源

• Bank of America (美国银行)：首次覆盖巴西金融科技公司PicPay并给予“买入”评级，认为其股价仍有巨大上涨空间。 来源

🔭 明日关注

• 英伟达 (NVDA) 财报发酵：盘后公布的Q4财报及对2026年Q4的指引（预期营收650亿美元±2%）将直接决定纳指及全球科技股的短期方向。

• 重磅企业财报：密切关注 Snowflake (SNOW)、Block (XYZ/SQ)、IONQ 等科技与金融科技公司的业绩披露及期权市场的剧烈波动（如SNOW期权定价隐含13%的波动）。

• 宏观与地缘政治：持续跟踪特朗普关税政策的后续落地情况（10%至15%的全球关税威胁），以及美伊冲突对原油市场和避险资产（美债、黄金）的扰动。

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